خيار المتاجرة الحجم و الفائدة المفتوحة

ما هو حجم الفائدة المفتوحة حجم الاهتمام المفتوح - تعريف حجم هو العدد الإجمالي للمعاملات شغلها على كل عقد خيارات الأسهم لهذا اليوم. الفائدة المفتوحة هي العدد الإجمالي لمراكز خيارات الأسهم المفتوحة التي تطفو في السوق التي لم يتم إغلاقها بعد. حجم الاهتمام المفتوح - مقدمة حجم الاهتمام المفتوح هي واحدة من جوانب تداول الخيارات الأسهم التي تستمر في يربك الخيارات للمبتدئين التداول في جميع أنحاء العالم. الحجم هو المقياس النهائي للسيولة في تداول الأسهم ولكن يتم تقديم تدبير إضافي يسمى الفائدة المفتوحة في تداول خيارات الأسهم. وأدى ذلك إلى سوء الفهم المشترك بأن الفائدة المفتوحة هي المحدد الوحيد للسيولة في تداول الخيارات. لا شيء يمكن أن يكون أكثر من الحقيقة. سوف نستكشف في هذا البرنامج التعليمي الطريقة الصحيحة لتحديد السيولة في تداول الخيارات. لماذا سيولة المسألة في خيارات الأسهم تداول قبل أن يتم شرح أدوار الحجم والفائدة المفتوحة في تحديد السيولة من عقود الخيارات الأسهم، فمن الضروري أن نفهم ما هي السيولة ولماذا يهم في تداول الخيارات الأسهم. ما هي السيولة في عقود خيارات الأسهم يعني مدى سهولة شراءها وبيعها بسعر السوق. يمكن شراء عقود خيارات الأسهم العالية السيولة أو التي يتم تداولها بشكل كبير على الفور بسعر السوق السائد وبسرعة وبشكل فوري، في حين أن عقود خيارات الأسهم الأقل سيولة أو التي يتم تداولها بشكل ضئيل تميل إلى أن تستغرق وقتا طويلا لملء أسعار منخفضة جدا . كما هو الحال في أي شكل من أشكال التداول، فمن الأفضل لتجارة الأدوات عالية السيولة. يتم ملء عقود خيارات الأسهم عالية السيولة بسرعة على سعر الطلب السائد ولها محاولة ضيقة للغاية يسأل ينتشر. وهذا يضمن أن أوامر الحصول على شغلها في السعر الذي تراه في السوق عندما تريد و أن محاولة طرح فقدان انتشار يتم تخفيض. يتم ملء عقود خيارات الأسهم التي لديها سيولة منخفضة ببطء شديد حيث أنه من الصعب العثور على مشتر أو بائع في السوق. وبما أن المخاطر التي يواجهها صانعو السوق الذين يبيعون عقود خيارات الأسهم منخفضة السيولة مرتفعة إلى حد ما، فإن هذا الخطر يعوض عن طريق عرض واسع يسأل عن انتشار يؤدي إلى زيادة الخسارة التي تكبدها مقدما. في الواقع، إذا كنت تملك خيارات الأسهم السيولة منخفضة جدا، قد يكون من المستحيل العثور على المشتري لتلك الخيارات في وقت مبكر في خيارات تداول بلدي سنوات، لقد اشتريت من أي وقت مضى خيارات غير سائلة جدا والاحتفاظ بها على طول الطريق لانتهاء صلاحية ببساطة لأنه لا يوجد سوق صناع مستعدون لشرائها مني. إن حجم وفائدة كل عقد من خيارات الأسهم يوفر مؤشرا على سيولة، مما يجعل من المهم فهمها تماما. ما هو حجم التداول يقيس عدد المعاملات التي وقعت على كل عقد خيارات الأسهم لذلك اليوم. إذا تم شراء أو شراء عقد خيارات أسهم معينة 5000 مرة في اليوم، فإن حجمه يعكس 5000. عموما، وارتفاع حجم عقد خيارات الأسهم، وارتفاع سيولة. ومع ذلك، عقود الخيارات الأسهم مع القليل أو عدم وجود حجم لا يمكن أن تؤخذ لتكون سعيدة كما خيارات الأسهم آينت كما تداولت بشكل كبير كما الأسهم الأساسية، وأنها تأخذ بعض الوقت لبعض الحجم لبناء على مدار اليوم. يستخدم حجم الخيارات أيضا في حساب مؤشر مناقضة شعبية، وضع نسبة المكالمة. تداول الخيارات الشخصية منتور معرفة كيف يحصل طلابي أكثر من 87 الربح شهريا، بثقة، خيارات التداول في سوق الولايات المتحدة حتى في الانكماش الاقتصادي ما هو الفائدة المفتوحة الاهتمام المفتوح هو عدد من الصفقات المفتوحة العائمة في السوق. يتم إنشاء موقف مفتوح عند الشراء لفتح أو بيع لفتح عقد خيارات الأسهم مما يزيد من الفائدة المفتوحة من قبل 1. عند بيع لإغلاق أو شراء لإغلاق هذا الموقف، وتقل الفائدة المفتوحة بنسبة 1. عموما، وارتفاع الفائدة المفتوحة ، كلما تم تداول عقد معين وبالتالي ارتفاع مستوى السيولة. مرة أخرى، لا يمكن اعتبار انخفاض الفائدة المفتوحة علامة على عدم السيولة حيث تبدأ عقود خيارات الأسهم الجديدة من 0 فائدة مفتوحة وتبنيها على مر الزمن. يتم استخدام الفائدة المفتوحة أيضا في المؤشرات الفنية مثل الخيار الألم. الحجم، الفائدة المفتوحة والسيولة هناك سوء فهم شائع بأن السيولة تمثل فقط عن طريق الاهتمام المفتوح في تداول الخيارات. هذا خاطئ. على عكس تداول الأسهم حيث أفضل قياس للسيولة هو حجم الأسهم، وحجم ليس مقياسا جيدا من السيولة في تداول الخيارات العديد من عقود خيار المال لا تزال سائلة جدا على الرغم من حجم منخفض جدا. هذا تسبب العديد من التجار الخيار تتحول إلى رقم فريد المقبل، وفائدة مفتوحة، كمؤشر على السيولة. هذا مرة أخرى ليست دقيقة كما بدأ كل عقد خيار واحد مع 0 الفائدة المفتوحة عند إطلاقها لأول مرة في الصرف ومن ثم يبني الفائدة المفتوحة والمزيد والمزيد من التجار الخيار يشتري هذا العقد الخيار. إذا كانت الفائدة المفتوحة 0 تعني عقد خيار غير سائل تماما، فكيف يقوم تجار الخيارات ببناء محفظة باستخدام عقد الخيار هذا في حالة تداول الخيارات، فإن السيولة هي حقا مدى سرعة و رغبة صناع السوق في التداول معك. عندما يتم إطلاق عقد خيارات الأسهم أولا مع 0 فائدة مفتوحة، التجار الخيار شراء هذا الخيار الأسهم هو حقا شراء لهم من صناع السوق وعندما صانعي السوق واثقون من التحوط بسرعة مواقفهم مع هذه الخيارات الأسهم، نسأل انتشار هذا العقد بعينه ولكن إذا لم تكن واثقة من القدرة على تحويل أرباح سريعة من بيع لك عقد خيار الأسهم معين، فإنها سوف تعوض عن هذا الخطر مع انتشار أوسع طلب العطاء. ومع ذلك، قد يكون محاولة طرح انتشار مضللة في بعض الأحيان كما محاولة طرح فروقات من خيارات الأسهم غير السائلة جدا يمكن فجأة تضييق في التداولات اللحظية نظرا لمرة واحدة أوامر كبيرة يتم وضعها على ذلك. هذه الظاهرة يجعل السيولة التحكيم استنادا إلى محاولة طرح انتشار مضللة جدا. لذلك، لضمان أن خيار الأسهم لديه سيولة عالية، فإنه ينبغي أن يكون حجم كبير وفتح الفائدة وكذلك محاولة ضيقة طلب انتشار. مثال على هذه الخيارات عالية السيولة هي أي عقود خيارات الأسهم على ق. كما يمكن أن يساعد الاهتمام والحجم المفتوحان على الإشارة إلى مستوى مرتفع بشكل غير عادي من النشاط على عقد الخيارات في الأيام التي يتجاوز فيها حجم الفائدة المفتوحة. معا، وحجم وفتح الفائدة تمكن كل الخيارات التجار لتحديد سيولة أي عقود الخيارات قبل الالتزام بها. عموما، في خيارات المال (أتم) سيكون لها أعلى مستوى من الحجم وكذلك الاهتمام المفتوح، وتصبح أقل تداولا كبيرا لأنها تذهب أكثر وأكثر في المال أو من المال. وهذا يشير إلى أنه في خيارات المال عموما أكثر سيولة من في المال أو من الخيارات المال من نفس الأسهم وانتهاء الصلاحية. وتعزى هذه الظاهرة إلى حقيقة أن معظم استراتيجيات المضاربة والتحوط تستخدم في خيارات المال أكثر من المال أو من الخيارات المال. ومثال بسيط هو وضع الحماية حيث يشتري المستثمرون على المال وضع الخيارات من أجل التحوط من المخاطر في محفظة الأسهم. تجار الخيارات تكهنات على تحرك متقلب عالية في المستقبل القريب سوف تستخدم سترادل طويلة. الذي يتكون مرة أخرى من شراء في الدعوة النقدية ووضع الخيارات. حجم الأسئلة المفتوحة و الفائدة المفتوحة الفائدة المفتوحة الفائدة المفتوحة هي إجمالي عدد العقود المعلقة التي يحتفظ بها المشاركون في السوق في نهاية اليوم. كما يمكن تعريفه على أنه إجمالي عدد عقود العقود الآجلة أو عقود الخيارات التي لم تمارس بعد (مربعة) أو انتهت صلاحيتها أو تم الوفاء بها عن طريق التسليم. ينطبق الاهتمام المفتوح في المقام الأول على سوق العقود الآجلة. وغالبا ما تستخدم الفائدة المفتوحة، أو العدد الإجمالي للعقود المفتوحة على الأمن، لتأكيد الاتجاهات وانتكاسات الاتجاه لعقود العقود الآجلة والخيارات. ويقصد الاهتمام المفتوح تدفق الأموال إلى سوق العقود الآجلة. بالنسبة لكل بائع لعقود مستقبلية، يجب أن يكون هناك مشتر لهذا العقد. وهكذا البائع والمشتري الجمع بين إنشاء عقد واحد فقط. ولذلك، لتحديد إجمالي الفائدة المفتوحة لأي سوق معين نحن بحاجة فقط لمعرفة المجاميع من جانب واحد أو الآخر، المشترين أو البائعين، وليس مجموع كليهما. ويمثل موقف الفائدة المفتوحة الذي يتم الإبلاغ عنه كل يوم الزيادة أو النقصان في عدد العقود لذلك اليوم، ويظهر على أنه رقم إيجابي أو سلبي. كيفية حساب الفائدة المفتوحة كل التجارة المنجزة في البورصة لها تأثير على مستوى الفائدة المفتوحة لذلك اليوم. على سبيل المثال، إذا بدأ كل من الطرفين في الصفقة بمركز جديد (مشتر جديد جديد وبائع جديد واحد)، فإن الفائدة المفتوحة ستزداد بعقد واحد. إذا كان كل من المتداولين يغلقون موقعا قائما أو قديما (أحد المشترين القدامى وبائع قديم قديم) فإن الفائدة المفتوحة ستنخفض بعقد واحد. والاحتمال الثالث والأخير هو تاجر قديم يمر بموقفه إلى تاجر جديد (أحد المشترين الكبار يبيع لمشتري جديد). في هذه الحالة لن تتغير الفائدة المفتوحة. فوائد مراقبة الفائدة المفتوحة من خلال رصد التغيرات في أرقام الفائدة المفتوحة في نهاية كل يوم تداول، يمكن استخلاص بعض الاستنتاجات حول نشاط الأيام. زيادة الفائدة المفتوحة تعني أن الأموال الجديدة تتدفق إلى السوق. والنتيجة هي أن الاتجاه الحالي (صعودا أو هبوطا أو جانبيا) سيستمر. ويعني انخفاض الفائدة المفتوحة أن السوق يجري تصفية ويعني أن اتجاه الأسعار السائد يقترب من نهايته. معرفة الفائدة المفتوحة يمكن أن تكون مفيدة في نهاية التحركات الرئيسية في السوق. وغالبا ما يكون الاستغناء عن الفائدة المفتوحة بعد تقدم مستدام في الأسعار إنذارا مبكرا لنهاية السوق المتجه نحو الارتفاع أو الثور. الفائدة المفتوحة - مؤشر مؤكد زيادة في الفائدة المفتوحة جنبا إلى جنب مع زيادة في الأسعار ويقال لتأكيد الاتجاه التصاعدي. وبالمثل، فإن زيادة الفائدة المفتوحة مع انخفاض في السعر يؤكد اتجاها نزوليا. إن الزيادة أو النقصان في الأسعار في حين أن الفائدة المفتوحة تظل ثابتة أو منخفضة قد تشير إلى انعكاس الاتجاه المحتمل. ويمكن تلخيص العلاقة بين اتجاه الأسعار السائد والفائدة المفتوحة بالجدول التالي. الاهتمام المفتوح الفائدة المفتوحة (أوي) هو عدد العقود القائمة في السوق. الفائدة المفتوحة تنطبق فقط على العقود الآجلة والخيارات. قد تؤثر التغييرات في الفائدة المفتوحة على إجراءات السعر أو تعمل كتحذير من احتمال ضعف الاتجاه. يتم إعطاء حالة افتراضية المقبل للمساعدة في فهم مفهوم الفائدة المفتوحة: يتم فتح شهر انتهاء العقود الآجلة جديدة للتداول. حاليا، لا أحد قد اشترى أو باع العقود الآجلة. تاجر (التاجر 1) يشتري عقد الآجلة، ولكن من أجل حدوث ذلك، شخص ما لديه لبيع هذا التاجر المستقبل. لذلك، لكل مشتر هناك بائع على قدم المساواة والمعاكس (التاجر 2). عند حدوث هذه المعاملة، يتم زيادة الفائدة المفتوحة من صفر إلى واحد. وهناك الآن عقد واحد قائم في السوق. التاجر 3 يقرر بيع المستقبل، وبعد ذلك تاجر آخر (التاجر 4) لديه لشراء هذا العقد الآجلة وبالتالي، الفائدة المفتوحة هي الآن في اثنين. التاجر 1 يذهب إلى السوق ويبيع عقد الآجلة. التاجر 3 يقرر إعادة شراء هيسر المستقبل القصير. بعد أن تتم الصفقة، التاجر 1 لم يعد يملك العقود الآجلة. وبالمثل، لم يعد التاجر 3 يملك العقود الآجلة. وعلى نحو فعال، يوجد في السوق عقد واحد أقل آجلة. وانخفضت الفائدة المفتوحة إلى واحدة. زيادة الفائدة المفتوحة بشكل عام على مدى عقود العقود الآجلة (ملاحظة: تنتهي عقود العقود الآجلة، كما هو الحال مع الخيارات). عندما تنتقل أشهر أو أرباع العقود الآجلة من شهر واحد أو ربع إلى الشهر أو الربع التالي، ينخفض ​​المستقبل الأقرب إلى انتهاء الصلاحية (يسمى الشهر الشهري للخصم) في الفائدة المفتوحة ويزداد العقد الآجل التالي (الذي يطلق عليه الشهر السابق). ويظهر ذلك مع الرسم البياني لعقد E-ميني سامب 500 العقود الآجلة أعلاه. الرسم البياني أعلاه من العقود الآجلة E-ميني سامب 500 العقود الآجلة يظهر كل من مستقبل سامب 500 مارس ومستقبل سامب 500 يونيو كما العقود الآجلة قرب انتهاء مارس. لاحظ كيف يرتفع عقد العقود الآجلة لشهر مارس ويونيو بشكل مطرد مع مرور الوقت وهذا أمر طبيعي على مدى حياة العقود الآجلة. نلاحظ أيضا الانخفاض الكبير في الفائدة المفتوحة لمستقبل سامب مارس حيث يقترب العقد من انتهاء الصلاحية. وعلى النقيض من ذلك، لاحظ الزيادة الهائلة في العقود الآجلة لبرنامج سامب في شهر يونيو حيث قام المتداولون في العقود الآجلة بالتخلي عن مراكزهم الآجلة إلى عقد انتهاء العقود الآجلة التالي (يونيو). إن تفسير الاهتمام المفتوح هو التالي. المعلومات الواردة أعلاه هي لأغراض إعلامية وترفيهية فقط ولا تشكل نصيحة تجارية أو التماس لشراء أو بيع أي سهم أو خيار أو مستقبل أو سلعة أو منتج فوريكس. والأداء السابق ليس بالضرورة مؤشرا على الأداء المستقبلي. التداول هو محفوف بالمخاطر بطبيعته. أونلينترادينغكونسيبتس لا تكون مسؤولة عن أي أضرار خاصة أو تبعية الناجمة عن استخدام أو عدم القدرة على استخدام والمواد والمعلومات التي يقدمها هذا الموقع. راجع إخلاء المسؤولية الكامل.